Слияния и поглощения среди платежных систем, RegTech и решения для МСБ: финтех-тренды для потенциального инвестирования

В 2024 году финансово-технологический сектор продолжает активно развиваться, открывая новые возможности для инвесторов. Ключевые привлекающие внимание тренды включают интеграцию искусственного интеллекта в различные аспекты финтеха, активизацию сделок слияний и поглощений среди платежных систем, а также разработку решений для малого и среднего бизнеса. Эти направления становятся центральными для потенциальных инвестиций, поскольку способны существенно повлиять на развитие рынка и обеспечить долгосрочную прибыльность. Banker.ua рассказывает о ключевых финтех-трендах для потенциального инвестирования.

Главный Telegram-канал банкиров

Подписаться

Технологичность как инвесттренд

Важным направлением для инвесторов, несмотря на значительные вызовы рынка в 2023 году, все еще остается fintech. Следует следить за рынком слияний и поглощений, где прогнозируется рост активности в сегменте платежных систем и проблемных активов. Ожидается, что активность в этом секторе возобновится, особенно на местном, региональном и глобальном уровнях, где уже происходит консолидация. Инвесторы, вероятно, сосредоточятся на возможностях, связанных с проблемными активами.

Кроме того, искусственный интеллект остается ключевым приоритетом, и заинтересованность в нем продолжает расти. Хотя прямые инвестиции могут быть ограничены, участники рынка будут активно использовать AI через партнерства и разработку новых продуктов. Особый интерес вызывает использование AI в сфере кибербезопасности и регуляторных технологий (RegTech). Учитывая изменение регуляторной среды, в частности в Европе, где акцент делается на безопасность данных и конфиденциальность, инвестиции в регуляторные технологии будут оставаться актуальными. В других регионах, таких как Азиатско-Тихоокеанский регион, ожидается установка четких регуляторных рамок для цифровых активов.

С другой стороны, все больше финтех-компаний сосредотачиваются на разработке решений для поддержки деятельности финансовых учреждений и их экосистем вместо непосредственной ориентировки на конечных потребителей.

Принципы экологического, социального и корпоративного управления продолжат формировать возможности для финтеха. Инвестиции будут направлены на поддержку альтернативной энергетики, проектов борьбы с изменением климата, а также на отслеживание углеродных выбросов и управление энергией.

В то же время, малый и средний бизнес станет основной целевой аудиторией для финтех-компаний, которые ищут новые рынки и возможности для расширения бизнеса. Этот сектор привлекает большое внимание инвесторов благодаря своим масштабам во многих юрисдикциях. В сфере криптовалют и блокчейна будет продолжаться рост интереса к токенизации активов, что открывает новые инвестиционные возможности. Регулируемые стейблкоины также будут оставаться в центре внимания инвесторов.

Встроенные финансы станут ключевым направлением развития, в частности, благодаря партнерствам и альянсам, которые будут формировать новые интегрированные ценностные предложения для клиентов. Поставщики данных, инфраструктуры и платформ для финтеха будут масштабироваться для удовлетворения спроса со стороны реального сектора.

Также будут развиваться и новые рынки. В Юго-Восточной Азии, на Ближнем Востоке и в Африке правительства стран будут все больше инвестировать в развитие финтех-экосистем, чтобы поддержать цифровую экономику.

Эти тренды будут определять развитие финансовых технологий в 2024 году, привлекая инвестиции и способствуя инновациям в секторе.

Что ищут инвесторы?

В 2024 году стали значительно более избирательными, применяя строгие критерии для выбора компаний. Стартапы, только начинающие свой путь, должны выделяться.

В настоящее время компании, использующие генеративный искусственный интеллект (GenAI), привлекают большое внимание инвесторов, хотя есть и осторожность из-за предыдущих завышенных оценок.

В то же время финтех-компании, решающие общие проблемы отрасли, такие как предотвращение финансовых преступлений и кибербезопасность, вызывают еще больший интерес. Важным элементом успешного привлечения инвестиций является наличие четкой стратегии и видения у основателей компаний, а также способности доказать свою уникальность на насыщенном рынке. Компании на ранней стадии должны иметь возможность доказать, что они могут выделиться на переполненном рынке. Даже на ранней стадии необходимо учитывать не только получение прибыли, но и путь к прибыльности.

Также компаниям важно демонстрировать источники доходов, не оговоренные межбанковскими комиссиями, а показать, как они справляются с традиционно длинными циклами продаж для банков и кредитных союзов, поскольку эти факторы имеют решающее значение в оценке инвестиционных возможностей.

Еще одной областью внимания инвесторы является «квантовая готовность». Многие инвесторы считают, что до события, называемого Q-Day, осталось от трех до десяти лет. Ведь когда настоящий квантовый компьютер начнет работать, существует вероятность, что будет слишком поздно защитить компании от него. Поэтому финтех-компании, которые могут противостоять Q-Day, начинают пользоваться все большей популярностью.

Что следует учитывать при инвестировании?

Инвестирование в финтех-компании предлагает большие возможности, но требует тщательного анализа и учета многочисленных факторов. Инвесторам важно оценивать как технологический потенциал компании, так и ее способность адаптироваться к изменениям рынка и регуляторной среды. Сбалансированный подход к анализу рисков и возможностей поможет сделать инвестирование более успешным.

Важно обратить внимание, что технологии, на которых базируется финтех-компания, должны быть современными и иметь потенциал для масштабирования. Инвесторы должны анализировать, насколько инновации компании могут изменить рынок или создать новый сегмент. Также финтех компании часто работают в строго регулируемых секторах, поэтому важно учитывать потенциальные изменения в законодательстве, которые могут повлиять на бизнес. Способность компании адаптироваться к новым регуляциям является критическим фактором для ее долгосрочного успеха.

Успех финтех компании во многом зависит от команды, которая ее создает и управляет ею. Учредители с сильным видением и опытом в финансах или технологиях имеют большие шансы добиться успеха. Инвесторы должны оценивать не только идею, но и способность команды реализовать ее.

Рынок финтеха чрезвычайно конкурентен, поэтому важно понимать, как компания позиционируется по сравнению с другими игроками. Инвесторы должны обращать внимание на конкурентные преимущества компании, такие как уникальная технология, клиентская база или партнерство.

Анализ финансовых показателей компании, таких как доходы, расходы и прибыльность, является ключевым для оценки ее финансовой устойчивости и потенциала роста. Инвесторам важно обращать внимание на источники дохода компании, а также ее способность привлекать капитал на дальнейших стадиях развития.

Кроме того, инвестирование в финтех может быть связано с высокими рисками, особенно на ранних стадиях. Риски могут включать в себя технические сбои, изменения регуляторной среды, растущую конкуренцию и нестабильность рынка. Инвесторам следует иметь четкую стратегию управления рисками. Понимание того, как инвестор планирует выйти из инвестиций, является важным аспектом. Это может быть продажа доли в компании во время слияния или поглощения, выход на первоначальное публичное предложение (IPO) или продажа доли другим инвесторам. Четкая стратегия выхода поможет максимизировать прибыль и минимизировать риски.